Měnový swap

Kombinace měnového spotu a měnového forwardu.

S čím vám
pomůžeme?

Zajistit se před úrokovým
rizikem spojeným s vývojem
konkrétních úrokových sazeb

Obchody ve všech měnách z kurzovního lístku KB

Obchod sjednáte telefonicky odkudkoli 

Kontrola nad obchody díky zasílaným konfirmacím

Tým specialistů pomůže s volbou optimální strategie 

Sjednejte si

Po telefonu

Vše nechte na nás. Vyplňte své telefonní číslo a my vám zavoláme.

Načítám

Hodí se vědět

  • Produkt je pro fyzické i právnické osoby včetně municipalit z ČR i zahraničí
  • Účelem je zajištění měnového i úrokového rizika spojeného s vývojem konkrétního kurzu i úrokových sazeb
  • Měnový swap (nebo také Devizový swap) je založen na kombinaci spotové a forwardové transakce
  • Produkt spočívá v prodeji jedné měny za druhou s vypořádáním nejpozději ve spotové valutě a zpětném nákupu/prodeji s vypořádáním ve forwardové valutě
  • Obě transakce se uzavírají ve stejném okamžiku
  • Minimální objem jednoho obchodu činí 20 000 USD nebo ekvivalent této částky v jiné měně obchodované na mezibankovním trhu

Měnový swap lze také použít v situaci, kdy si klient své měnové riziko zajistil sjednáním měnového forwardu, ale v den vypořádání došlo ke zpoždění platby v měně klientem bance prodávané – problém lze vyřešit tzv. „přeswapováním“, kdy v rámci spotové části transakce klient získá částku v měně potřebné k vypořádání původního forwardu a v rámci forwardové části transakce se zajistí k novému datu

Odkazy:

  • Potenciál pro zisk nebo ztrátu z obchodů denominovaných v cizí měně je ovlivněn pohybem směnných kurzů
  • Potenciál pro zisk nebo ztrátu je ovlivněn též pohybem úrokových sazeb měn swapu
Příklad rizika
  • klient s bankou uzavřel Měnový swap
     
  • Sjednaný forwardový kurz 27,950
     
  • Riziko souvisí s forwardovou částí swapu, ve které klient prodává 1 mil. EUR, kupuje CZK, vypořádání forwardové částí swapu za 1 měsíc
     
  • V den vypořádání forwardové částí swapu je aktuální spotový kurz 28,000
     
  • Klient utrpěl ztrátu 50 000 CZK
     
  • Byl-li obchod sjednán jako zajišťovací, pak klient tuto ztrátu chápe jako náklad za zajištění. Zajištění chrání klienta před natolik výraznou změnou kurzu, která by mu způsobila vážné finanční problémy.

Uvedený příklad je pouze ilustrativní a má za cíl popsat fungování a použití produktu. Nejedná se o minulý ani o očekávaný budoucí vývoj trhu.